标普下调南京银行评级至负面 中国银行业该往何处突围？

近期，标普评级宣布，将南京银行的评级展望由稳定调整至负面，发债信用评级长期为“BB+”、短期为“B”。南京银行在连续两年被调降评级后，双方分歧加大，加上合作期满，最终终止了与标普的多年合作。

不可否认的是，银行和评级机构之间存在明显的视角差异。因此国际评级机构在唱衰中国银行业，主因是中国宏观经济持续下滑，而银行业并不认可评级机构的调降评级，认为这些机构忽视了银行应对风险的能力。

但银行业的业绩在缩水却是不争的事实，据数据表明，去年商业银行累计实现净利润15926亿元，同比增长仅为2.43%，未来或逼近零增长。商业银行业绩如预料继续放缓，息差下行和资产质量压力被认为是拖累商业银行业绩下滑的主要原因。

随着利率市场化改革的推进，银行业利差不断收窄，靠息差就可以攫取大量利润的日子已一去不复返。银行业要持续发展，应把精力放在拓展中间业务及非利息收入业务方面，数据显示，2015年上半年上市中小银行非利息净收入水平较2014年同期均出现增长。

2011-2015年上市中小银行非利息净收入水平（单位：亿元）

资料来源：前瞻产业研究院整理

除了拓展非利息收入的盈利空间外，中国商业银行还可以拓展海外业务。中国商业银行海外业务拓展路径主要有三种：自己设立机构、并购当地银行、与海外银行机构建立代理行关系。这三种方式没有绝对的对错，各家银行应当根据是否与自己经营特点、风险管理能力相匹配等条件来抉择。

目前中资银行海外机构开展的服务还主要是承接其国内客户的境外金融服务需求，境外机构的本地化业务还没有发展起来，即便有，也主要是在当地银行的牵头下，以银团贷款的方式辅助性参与。

随着“走出去”企业经营范围不断扩大，交易方式不断创新，境内外联动业务的产品线不断完善，从最初的出口买方信贷，发展到出口卖方信贷、项目融资、应收账款融资、国际商业贷款、设备出口租赁、国际结算和全球现金管理、进口预付货款融资、出口订单融资等多个品种。中资银行的国际化水平仍然很低，其海外业务客户基础仍较为薄弱，应深入推进各境外机构的本土化经营，加速“落地”。

其次，在“互联网+”影响各行各业的背景前提下，商业银行应积极拥抱互联网，大力开展互联网和移动端产品及服务，打牢网络银行服务的基础。银行服务模式应融合线上与线下优势，线上低成本获取客户，线下则精准营销；线下存量客户，后续服务则由线上跟进，提高效率。互联网、大数据等技术融入金融创新是银行业今后发展的趋势之一。

我国当前国民经济的发展，以及国际经济竞争的加剧，分业经营显然已不适合银行业的发展，因此混业经营将是商业银行的必然选择。银行存贷业务的持续疲软，需通过整合证券、基金、保险、信托、租赁等多种行业资源来弥补，探索出综合经营模式，成为全面的资产管理专业机构。