音乐产业发展前景分析 用户付费市场潜力巨大

目前音乐产业在经历了柱式唱片、胶片、卡带、CD时代后，迎来了全新的数字时代。数字音乐是指以数字化方式进行创作、编辑、存储，通过互联网和无线网络传播的音乐形式，主要分为在线音乐和移动音乐两大类。

近年来，中国手机音乐客户端用户规模的快速增长，但随着人口红利逐渐消退，用户规模整体以趋于饱和，多家厂商开始进行版权资源的布局。国内数字音乐行业已形成腾讯、阿里、百度、网易四足鼎立的格局。

中国数字音乐产业市场份额占比情况

数据来源：前瞻产业研究院整理

全球数字音乐行业收入规模分析

2015年，全球数字音乐规模达到67.0亿美元，其中下载服务收入占比为45%，流媒体服务收入占比达到43%，虽然数字音乐中下载服务收入比去年下降了10.5%，但受流媒体音乐45.2%增速的影响，数字音乐整体规模仍保持了9.8%的增长。从未来发展情况看，受智能手机用户大规模增长、高品质音乐订阅服务增加及相关乐迷向正版音乐服务迁移等的影响，未来，流媒体收入将很快超过下载服务收入，成为数字音乐的主要收入来源。

2010-2018年全球数字音乐行业收入规模情况及预测

数据来源：前瞻产业研究院整理

中国数字音乐产业市场规模分析

2013-2016年国内数字音乐产业市场规模不断增长。据前瞻产业研究院发布的《移动音乐行业市场前瞻与投资规划分析报告》最新统计数据显示，2016年产业规模首次突破500亿元，同比增长6.2%。数据显示截至2017年6月，网络音乐用户规模达到5.24亿，较去年底增加2101万，占网民总体的69.8%。其中手机网络音乐用户规模达到4.89亿，较去年底增加2138万，占手机网民的67.6%。受益于音乐用户的快速增长，数字音乐产业中PC端与移动端的总产值达到143.26亿元，同比增长39.36%。电信音乐增值业务产值约386.66亿元，同比降低3%，但新增4G音乐的多媒体流量业务、数字音乐平台的多元化盈利模式成为年度亮点。

2013-2018年中国数字音乐产业市场规模情况及预测

数据来源：前瞻产业研究院整理

在线音乐行业发展现状分析

2017年上半年，国内在线音乐平台加速了上市的进程。4月，网易云音乐对外宣布完成7.5亿元的A轮融资，由上海广播电视台领投，芒果文创基金、中金佳泰基金参投，融资后网易云音乐估值达到80亿元。5月，腾讯也坐不住了，放出腾讯音乐启动上市计划、寻找投行的消息，并盛传预计估值超100亿美元。去年7月，腾讯宣布旗下的QQ音乐与中国音乐集团(CMC)合并，成立一个新的音乐集团——“腾讯音乐娱乐集团”，腾讯通过资产置换成为腾讯音乐娱乐集团的最大股东，合并后，QQ音乐、酷狗、酷我等品牌保持独立发展。

截至2016年第四季度，酷狗和酷我分别占音乐客户端累积下载量排行榜第一和第三，QQ音乐则位列第二，合并后的音乐集团则占据手机音乐市场近60%的市场份额。

我国现代音乐产业存在体系不完备、原创能力不强、音乐企业规模不大、高素质人才缺乏、版权保护体系尚不完善等问题，制约了音乐产业的进一步发展。

数字音乐用户付费市场潜力巨大

目前中国数字音乐用户意愿整体来看不是非常乐观。尽管目前已有57.7%的用户为数字音乐付过费，但就个人付费意愿而言，仍有近6成用户不愿意为此付费。未来，如何引导这一部分人为正规版权数字音乐付费还是一大问题，但同时毋庸置疑的是，这也是一个潜力巨大的市场。

听歌行为向移动端迁移，会员制度有潜力

小镇青年每天在网络听歌时间较长，网络音乐会员用户有巨大提升潜力。1)2017年，小镇青年听歌日均长“2小时以上” 的重度网络音乐用户占比高达 13.0%，高于一二线城市;2)18.1%的小镇青年有过网络音乐付费行为。单月付费制是最受小镇青年欢迎的音乐/视频会员形式。从会员转化意愿看，小镇青年网络音乐会员用户未来或有很大拓展空间。

2017网络听歌日均时长情况

数据来源：前瞻产业研究院整理

在线音乐平台

为拥有大量独家版权和强大用户基础的QQ音乐，目前与国内外超过200家唱片公司达成版权战略合作，购买的独家版权达30余家，积累正版曲库超1500万首，QQ音乐成为在线音乐平台上独家版权最多的平台。而且，QQ音乐作为一个音乐社区平台，拥有丰富的音乐流量，并基于平台流量为商家提供广告营销或活动推广服务，依靠内部丰富的社交产品矩阵，“分享”成为QQ音乐的竞争特色。

在酷狗音乐、酷我音乐合并后，在线音乐俨然形成了“三足鼎立”的格局：一方是腾讯为首的QQ音乐，一方是阿里为首的虾米音乐和天天动听，另一方就是酷我、酷狗和海洋音乐成立的新公司。除此之外，百度、网易云及A8旗下的多米等音乐平台也各据一方。

2017年在线音乐APP用户渗透率排行榜中，QQ音乐最受大众的喜爱，渗透率为69.9%;其次为酷狗音乐渗透率68%，酷我音乐位列第三。

移动互联网的推动

近年来，在移动互联网的浪潮助推下，国内互联网音乐平台联合众多唱片公司、音乐人发起了正版化行动，不断推动音乐行业版权规范化;数字专辑等创新营销模式也初试啼声，为行业输出了音乐价值挖掘的标杆案例。相比日韩、欧美等发展较为成熟的海外市场，中国音乐市场的数字化转型方兴未艾，例如音乐社交、音乐电商、O2O演出、粉丝经济等多种音乐生态发展模式均正值萌芽，未来市场机遇巨大。

版权正规化推动网络音乐发展

自国家版权局于2015年7月发布文件要求“网络音乐服务商必须将未经授权的音乐作品全部下架”以来，国内网络音乐盗版问题得到明显改善。网络音乐平台之间开始采用音乐版权转授权的方式进行合作，在保障作品来源合法的同时不仅实现了盈利，而且推动了版权的健康流转，为未来网络音乐行业的健康发展提供了良好模式。